¿Es una buena idea conmutar parte de su pensión por una suma global en efectivo?

Desplazarse por su pensión parece un buen negocio, pero ¿lo es?

Joe Stump en Flickr

En algunos tipos de planes de pensiones, tiene la opción de convertir parte de la pensión acumulada en efectivo. Esto se conoce como "conmutar" su pensión. Por lo general, solo puede conmutar parte de su pensión, pero en algunas circunstancias también puede tomarla en efectivo. ¿Pero es un buen negocio?

La respuesta, como muchas cosas en materia financiera, es "depende".

Este artículo no es un consejo, solo una discusión en términos generales. Si necesita asesoramiento personalizado, consulte a un planificador financiero calificado o asesor financiero independiente en su localidad.

En este artículo, hablo de la situación en el Reino Unido, pero se aplican principios similares en otros países.

¿Qué tipo de plan de pensiones tiene?

En términos generales, hay dos tipos de planes de pensiones: en algunos acumula dinero en su bote que luego usa para comprar un ingreso cuando se jubila (estos se denominan planes de cotización definida o compra de dinero); en el otro tipo, usted acumula una cantidad garantizada de pensión a menudo vinculada a su salario (estos se denominan planes de prestaciones definidas, por ejemplo, planes de salario final o planes de carrera media).

En un esquema de contribución definida, usted tiene su propio dinero y convierte todo o parte de eso en una pensión cuando se jubile. En un plan de prestaciones definidas, tiene una cantidad garantizada de pensión y luego puede convertir una parte o la totalidad de ella en efectivo. Entonces, en este artículo, solo pensaremos en esquemas de beneficios definidos.

Convertir la pensión en efectivo es un poco como convertir sus euros en libras en el banco. El banco establece un tipo de cambio de libras a euros. El plan de pensiones establece un "tipo de cambio" que le indica cuántas libras de efectivo obtiene por cada libra de pensión que renuncia. Sin embargo, al igual que el tipo de cambio ofrecido por su banco, no se garantiza que el tipo de cambio ofrecido sea un buen negocio.

Hay varios escenarios diferentes en los que puede conmutar la pensión por dinero en efectivo.

Conmutación en el momento de la jubilación (también conocida como suma global de inicio de pensión)

Este es el escenario que se aplica a la mayoría de las personas. En la mayoría de los regímenes de pensiones de prestaciones definidas (como los regímenes de salario final o promedio profesional), tiene la opción de conmutar parte de su pensión por efectivo cuando se jubile. Esta es una opción única, una vez que se haya jubilado y haya tomado el dinero, no podrá cambiar de opinión.

Cada plan de pensiones tendrá sus propios términos de conmutación o "tipo de cambio". Tendrá que pensar si es un buen negocio para usted, en sus circunstancias.

Si está gravemente enfermo, es posible que pueda tomar el efectivo

Si ha pagado en un plan de pensiones toda su vida, es posible que se sienta mal si muere joven y no ve el beneficio. Por eso, muchos esquemas permiten a los miembros que están muy gravemente enfermos (por lo general, no se espera que vivan más de un año) tomar sus beneficios como un pago global. Habrá términos especiales para esto que pueden o no ser los mismos que los términos para retirar efectivo al jubilarse.

Puede haber implicaciones fiscales y de beneficios estatales al aceptar una suma global, por lo que puede resultarle útil recibir algunos consejos y considerar todas sus opciones. También puede afectar los beneficios que el plan pagaría a su pareja u otras personas a cargo.

Conmutación trivial para pensiones pequeñas

Por otro lado, si tiene una pensión realmente pequeña, no es rentable pagarle £ 2 al año o 50c al mes o lo que sea, por lo que muchos esquemas le permitirán (o incluso lo obligarán) a tomar estas pequeñas pensiones como un solo pago. suma, para evitar los costos de tener que administrar una pequeña pensión.

La compensación

Desplazar parte o la totalidad de su pensión significa que ahora recibe efectivo. Eso puede ser muy atractivo, especialmente si tiene que pagar algunos costos urgentes o préstamos.

Pero no olvides a lo que estás renunciando. Una pensión de por vida le protege de vivir demasiado. Y su pensión probablemente incluye alguna protección contra la inflación.

Esto es cierto tanto si espera "ganar" el trato como si no. No olvide que está asumiendo riesgos adicionales; asegúrese de que la libertad y la flexibilidad adicionales sean una recompensa suficiente.

Conclusión

La conmutación puede ser una opción útil, ya que le brinda flexibilidad sobre cuándo tomar dinero y, a veces, tiene ventajas fiscales. ¡Pero el hecho de que pueda conmutar la pensión por efectivo no significa que sea una buena idea automáticamente! Debe pensar detenidamente si es una buena idea para usted en sus circunstancias personales.